di bangkapos si dirut bilang laba triwulanan paling2 150 mly. berarti
eps kwartal 1 paling top 300 perak, setahunnya cuman 1200.
si fery latu bilang buy tins. feeling aku si fery mau jualan nih ?!





--- In obrolan-bandar@yahoogroups.com, "ihsg 88" <[EMAIL PROTECTED]> wrote:
>
> Setelah detik finance memberitakan tins. Hari ini Sabtu giliran Bisnis
> memberitakan hal yang sama. Jelas wartawan tidak salah tulis. Kalau
pun laba
> tins cuma 100 milyar saya lebih setuju dengan pendapat Bpk. Alfanendya
> cost/ton naik seiring dengan harga jual.
> 
> Barangkali hari Senin bandar masih baik hati untuk menciptakan new high.
> Walaupun sekarang untuk PT tidak masalah karena TA juga mengatakan
demikian.
> Konsolidasi dulu beberapa hari, seperti INCO dalam beberapa hari kemarin
> tidak pesta tetapi memilih konsolidasi TA terlebih dahulu sebelum rally
> berlanjut.
> 
> Semoga week end pikiran lebih jernih.
> 
> On 4/14/07, alfanendya <[EMAIL PROTECTED]> wrote:
> >
> > Hitungan saya juga sekitar 400. Tapi saya coba cek lagi kemungkinan
> > salah hitung. Satu-satunya yang mungkin bisa miss jauh adalah
cost. Ada
> > kemungkinan cost/tonne meningkatnya linier dengan harga timah (yang
> > sebelumnya saya tidak perkirakan). Saya coba lihat data historikal
> > antara rata-rata harga timah (3 bulan) dengan delivered cost/tonne dan
> > average tin price received (dari press release TINS). Hasilnya adalah:
> >
> >
------------------------------------------------------------------------\
> > ------------------------------------
> > tahun    rata-rata harga timah    delivered cost/tonne    avg tin
price
> > rcvd
> >
------------------------------------------------------------------------\
> > ------------------------------------
> > 2004                      8.480
> > 7.693                                            8.481
> > 2005                      7.358
> > 7.121                                           7.506
> > 2006                      8.755                                  
 8.052
> > 8.844
> >
------------------------------------------------------------------------\
> > ------------------------------------
> >
> > Terlihat bahwa sebetulnya rata-rata harga jual dari TINS (average tin
> > price received) mendekati rata-rata harga timah. Tapi ternyata
delivered
> > cost juga ikut naik. Dan kenaikan costnya linier sehingga otomatis
> > margin tidak bisa naik drastis. Rasio antara delivered cost dengan
> > rata-rata harga timah sekitar 90-95%. Jadi kalau di Q1 rata-rata harga
> > timah sekitar 12.500 maka delivered cost menjadi sekitar 11.500. Saya
> > jadi ragu campur khawatir juga dengan angka ini. Mudah-mudahan ini
> > skenario terjelek.
> >
> > Ini sekedar hitungan atas dasar historikal. Bisa saja keliru.
> >
> >
> >
> > --- In obrolan-bandar@yahoogroups.com, "Halim Mintareja" <hmin918@>
> > wrote:
> > >
> > > TINS... warning...
> > >
> > > jangan main sembarangan... stick to TA.
> > >
> > > Lihat aja... dirutnya mulai mencla-mencle omongannya.
> > >
> > > Beberapa hal aneh :
> > > Sales 1Q di RTI disebutkan 12.000 ton
> > > Sales 1Q di detikcom disebutkan 14.000 ton
> > > Net profit 1Q disebutkan 100M.. (gile bener nih direktur... anak SMA
> > bisa
> > > bingung lihat angka itu.. korupsinya gede amat)
> > >
> > > btw... hitungan anak SMA bilang EPS 1Q07 TINS > 420 (mungkin aja
> > salah..
> > > anak SMA cuman hitung 5 menit.. dirutnya yang 3 bulan kerja di sana
> > cuman
> > > lihat EPS 250)
> > >
> > >
> > > On 4/13/07, Dean Earwicker Dean.Earwicker@ wrote:
> > > >
> > > >
> > > >
> >
http://www.detikfinance.com/index.php/kanal.read/tahun/2007/bulan/04/tgl\
> > /13/time/133048/idnews/767034/idkanal/6
> > > >
> > > > Dirutnya bilang net profit, bukan net income. Mungkin dipotong
bayar
> > utang
> > > > yang jatuh tempo (?)
> > > >
> > > > Anyway....... look at the following table: (see attachment for
data)
> > > >
> > > > TINS stock price gains almost 480% since Dec 11, 2006, BUT TIN
Cash
> > buyer
> > > > price gains less than 30%.
> > > >
> > > > Namun tingkat korelasinya tinggi (0.917522414), yang artinya
> > pergerakan
> > > > harga TINS searah (walau beda kecepatan) dengan TIN.
> > > >
> > > > *Does anybody want to explain anything? Maaf kalo bahasanya campur
> > aduk.*
> > > > [image: TIN vs TINS]
> > > > Sumber : JSX, Bloomberg
> > > >
> > > >
> > > > Regards,
> > > >
> > > > *Dean Earwicker*
> > > > **
> > > > * *
> > > >
> > > >
> > > >
> > > > -----Original Message-----
> > > > From: [EMAIL PROTECTED]
> > [mailto:[EMAIL PROTECTED]@yahoogroups.com]
> > > > On Behalf Of Herman
> > > > Sent: Friday, April 13, 2007 7:36 PM
> > > > To: [EMAIL PROTECTED]; obrolan-bandar@yahoogroups.com
> > > > Subject: RE: [saham] SELL semua TINS, kinerja sangat jauh dari
> > harapan...
> > > > - Analisa dl
> > > >
> > > > Coba analisa dengan kepala dingin
> > > >
> > > > Q406A TINS jual  11878 ton dengan harga US$10142 menghasilkan
> > revenue
> > > > sebesar 1,072T dengan net income sebesar 146M (13.6%)
> > > >
> > > > Di Q107A ditulis TINS jual 14rb ton dan laba bersih 100M
> > > >
> > > > Apa mgkn dengan jual lebih banyak, net income lbh kecil pdhl kita
> > tau
> > > > Q107A ini harga avrg tin di 12500 ?
> > > >
> > > > Mestinya revenue Q107 sekitar 1.59T dengan Net income sekitar 300M
> > > >
> > > > Nah kalau 100M per bln sih masuk akal
> > > >
> > > > Ini dirut yg bermain atau wartawan yg salah kutip?
> > > >
> > > > Di bangkapos ditulis skrg perbln jual 5500 ton
> > > >
> > > > Kl kita asumsi 5000 * 9 = 45000 + 14000 = 59rb ton untuk tahun
2007
> > ini
> > > > penjualannya
> > > >
> > > > Sehingga EPS untuk thn ini sekitar 3200 dengan revenue 7.78T
(asumsi
> > harga
> > > > tin avrg 13500)
> > > >
> > > >
> > > > Regards,
> > > >
> > > > Herman
> > > >
> > > >
> > >
> >
> >
> >
> >
> >
> > Yahoo! Groups Links
> >
> >
> >
> >
>


Kirim email ke